总部位于美国的保险业研究和教育组织保险信息研究所 (Triple-I) 表示，不断上涨的保费和更严格的保险范围选择继续对全国各地的家庭预算构成挑战。
与此同时，Triple-I 报告称，尽管人们对负担能力的担忧仍然普遍存在，但房主保险市场已开始显示出稳定的早期迹象。
Triple-I 的最新问题简报表明，美国房主保险领域的净承保保费预计将在 2025 年实现两位数增长。Triple-I 进一步预测，该领域可能会在 2026 年恢复整体盈利，这一转变可能会逐渐改善市场状况，并随着时间的推移支持保单持有人的定价更加一致。
Triple-I 解释说，通货膨胀、高昂的重建成本和持续的气候相关损失仍然是影响保费和承保范围的主要因素。该组织指出，洛杉矶山火造成的损失导致第一季度房主承保业绩出现自 2011 年以来最弱的水平。
然而，Triple-I 报告称，2025 年第二季度业绩显着改善，直接损失率降至 58.9%，为 15 年来最强劲的第二季度业绩。尽管有所改善，但 Triple-I 强调，许多房主仍然面临着保险费用上涨带来的财务压力。
根据 Triple-I 预测，房主保险的净综合成本率预计将在 2025 年达到 107.2，较 2024 年提高 7.5 个百分点，但仍高于盈利阈值。 Triple-I 预计 2025 年净承保保费增长 11.8%，略低于前两年，但与持续的通货膨胀和损失模式一致。
Triple-I 还报告称，2025 年第二季度房屋直接发生损失率比 2024 年同期提高了约 22 个百分点。 Triple-I 的数据显示，2024 年，房主保险占美国所有财产和伤亡保费的 15.6%，突显了该领域对整个行业业绩的重要性。
Triple-I 指出，影响保费增长的经济因素从 2024 年的负贡献转变为 2025 年的适度正贡献。该组织补充说，预期的降息可能需要大约一年的时间才能影响抵押贷款利率，并可能支持 2026 年和 2027 年增加住房建设。
Triple-I 认为重建成本上升是保费上涨的主要驱动因素。 Triple-I 分析显示，由于供应链中断、材料价格上涨和劳动力短缺，过去五年结构性重置成本增加了近 30%。 Triple-I 援引 2025 年 Verisk 报告指出，去年总重置成本达到 310 亿美元。
这些成本压力直接影响到消费者。 Triple-I 指出，2025 年全国范围内的一项调查显示，43% 的房主认为保险成本上涨是他们主要的财务问题，而 Triple-I 引用的 TransUnion 数据表明，2025 年第一季度，利率购买同比增加了约 5%。
Triple-I 首席执行官 Sean Kevelighan 表示：“由于持续的供应链问题和劳动力限制，房主的重置成本大幅增加。” “预计今年实施的关税也将在短期内推高索赔支出和保费。”
Triple-I 强调，保险业的财务实力对于维持承保范围至关重要。 Triple-I 表示，保险公司必须保持财务稳健，以便在灾难发生后立即支付索赔，继续在高风险地区制定保单，并投资于有助于减少未来损失的工具。
该组织警告说，如果盈利能力显着减弱，保险公司可能会减少承保范围、退出某些市场或进一步提高保费，这可能会加剧消费者的承受能力和可用性挑战。 Triple-I 指出，更加稳定的市场支持可靠的理赔能力，并鼓励在降低风险方面进行长期投资。
Triple-I 表示，与气候相关的损失仍然是影响房主保险业绩的主要因素。尽管美国自 2015 年以来首次在 2025 年大西洋季节没有经历重大飓风登陆，但 Triple-I 报告称，其他天气事件造成的损失仍然很高。
该组织强调，严重的雷暴、野火和强降雨发生的频率越来越高，导致保险损失的比例越来越大。 Triple-I 援引 Gallagher Re 的数据显示，除了洛杉矶山火之外，2025 年迄今为止，美国还发生了 18 起价值数十亿美元的天气事件，其中除一起外，所有事件都与强对流风暴有关。这些事件造成了超过 610 亿美元的损失，标志着严重对流风暴损失连续第三年超过 500 亿美元。
Triple-I 还指出，影响 NOAA、EPA 和 NASA 等机构的拟议联邦预算削减可能会限制用于风险评估和缓解的气候和天气数据的获取。
Triple-I 观察到，虽然 FEMA 继续运作，但围绕将某些联邦责任转移给各州的讨论可能会增加业主、保险公司和地方政府的财务压力。该组织指出，包括气候中心在内的非营利组织正在努力保护气候数据的获取，其中包括最近重新启动的跟踪美国数十亿美元灾害的数据库。
Triple-I 表示，技术的进步正在帮助保险公司改善风险评估和损失预防，这可以支持长期定价的稳定性。人工智能、航空图像和智能家居传感器等工具越来越多地用于完善承保、加速索赔解决并通过早期检测减少损失。
Triple-I 引用了保险研究委员会最近的一项调查，该调查显示，熟悉这些技术的房主更有可能认为保险定价公平，并相信他们从保险中获得了更好的价值。
“技术正在通过加强风险管理来重塑房主保险市场，”凯维利根补充道。 “预测分析、人工智能和智能家居工具使保险公司能够更好地评估和预防损失，从而增强市场稳定性，并帮助房主在灾难发生时更快地恢复。”
